Mô hình nến Sao Mai
Morning Star và Morning Doji Star là các mô hình cụm 3 nến ngày đảo chiều ở đáy. Giống như buổi sáng trên trái đất dự đoán rằng mặt trời sẽ mọc, mô hình nến Ngôi Sao buổi sáng cho thấy giá sẽ tăng. Ngày đầu tiên của mô hình Ngôi Sao buổi sáng bao gồm một nến giảm giá dài sau một xu hướng giảm trước đó. Nến ngày thứ hai có khoảng trống GAP đi xuống, do đó nến mở cửa ở mức giá thấp hơn giá đóng cửa của ngày đầu tiên. Nến ngày thứ hai này phải là một nến nhỏ và có thể là tăng hoặc giảm; tuy nhiên điều quan trọng là thân nến thứ hai nằm dưới thân nến thứ nhất.
Ngày thứ ba của mô hình Ngôi Sao buổi sáng là một nến tăng giá lớn đóng cửa trong thân nến thực của ngày đầu tiên. Phần mềm của ThinkorSwim (2011) yêu cầu nến ngày thứ ba đóng trên điểm giữa của thân nến ngày đầu tiên. Ngoài ra, tốt nhất là nến của ngày thứ ba tạo khoảng trống GAP đi lên, nhưng điều này không hoàn toàn bắt buộc đối với tính hợp lệ của mô hình.
Nison (1994, p. 118) gợi ý mua sau khi hoàn thành mô hình Ngôi Sao buổi sáng.
Mô hình nến Sao Mai Doji
Sự khác biệt giữa mô hình Ngôi Sao buổi sáng và Ngôi Sao Doji buổi sáng là vào ngày thứ hai là một Doji cho mô hình nến Ngôi Sao Doji buổi sáng. Tóm lại, một doji xảy ra khi giá mở cửa và giá đóng cửa gần bằng nhau.
Mô hình đứa bé bị bỏ rơi ở đáy
Nếu một Doji xuất hiện vào ngày thứ hai và giá cao của Doji thấp hơn giá thấp của ngày thứ nhất và thứ ba, thì nó là một dạng rất cụ thể và hiếm gặp của Ngôi Sao Doji buổi sáng đã xảy ra và được gọi là đứa bé bị bỏ rơi ở đáy.
Tâm lý mô hình nến Morning Star
Tâm lý của mô hình nến Ngôi Sao buổi sáng được mô tả tiếp theo. Ngày đầu tiên của nến Ngôi Sao buổi sáng là một nến giảm giá lớn củng cố xu hướng giảm liên tục trước đó. Thân nến ngày thứ hai mở cửa thấp hơn giá đóng cửa của ngày hôm trước, do đó tạo ra khoảng trống GAP giảm và một lần nữa chứng tỏ rằng phe gấu đang kiểm soát thị trường. Tuy nhiên, phe gấu không thể đẩy giá xuống thấp hơn nữa. Doji, hay thân nến nhỏ của ngày thứ hai cho thấy có sự bế tắc giữa phe mua và phe bán. Chỉ sau nến tăng của ngày thứ ba, những người đầu cơ giá lên mới cho thấy rằng họ hiện đang kiểm soát thị trường.
Các đặc điểm của Morning Star làm tăng khả năng đảo ngược xu hướng
Nison (1991, trang 63) chỉ ra các thuộc tính của một Ngôi Sao buổi sáng làm tăng khả năng đảo ngược xu hướng:
- Thực sự có một khoảng trống GAP giảm giữa thân nến thứ nhất và thân nến thứ hai và khoảng cách GAP tăng giữa thân nến thứ hai và thân nến thứ ba.
- Nến tăng giá của ngày thứ ba càng cao đóng cửa ở mức giá của nến giảm giá của ngày đầu tiên, thì biểu hiện của phe mua càng mạnh.
- Có khối lượng thấp cho nến giảm giá của ngày đầu tiên và ngược lại, có khối lượng lớn cho nến tăng của ngày thứ ba. Khối lượng lớn củng cố rằng phe bò rất nghiêm túc về việc đảo ngược xu hướng giảm trước đó.
Ví dụ minh họa mô hình nến Sao Mai
Biểu đồ trên của Energy SPDR ETF (XLE) là một ví dụ điển hình về mô hình nến Sao Mai. 10 ngày trước đó có thể được coi là một xu hướng giảm, với ngày đầu tiên của mô hình Ngôi Sao buổi sáng là một nến giảm giá lớn (thực tế là một nến Marubozu giảm giá). GAP ngày thứ hai đi xuống và mở cửa dưới giá đóng cửa của ngày đầu tiên. Đây thậm chí còn là bằng chứng cho thấy phe gấu đang kiểm soát thị trường. Tuy nhiên, một khi giá chạm đến ngưỡng hỗ trợ, giá sẽ chững lại và phe mua có thể tạo ra một cú đẩy nhỏ cao hơn. Điều quan trọng cần nhấn mạnh là cần phải có ngày thứ ba để hoàn thành mô hình nến sao mai. Nếu ngày thứ ba mở cửa ở mức thấp hơn và phá vỡ ngưỡng hỗ trợ của xu hướng tăng, thì phe gấu sẽ kiểm soát một lần nữa. Tuy nhiên, nến ngày thứ ba mở cửa cao hơn và đóng cửa ngày sau khi xuyên thủng hơn 50% vào thân nến giảm giá đầu tiên và hoàn thành mô hình đảo chiều nến Morning Star. Nếu một nhà giao dịch mua bằng cách sử dụng biểu đồ này, họ sẽ có được chín thanh nến tăng giá trong 10 ngày tới.
Mô hình nến Morning Star (Khối lượng ngày thứ 3 cao hơn ngày đầu tiên)
Một trong những đặc điểm mà Steve Nison nói làm tăng khả năng nến Sao Mai đảo chiều ở đáy, đó là khối lượng của ngày thứ ba phải vượt qua khối lượng của ngày đầu tiên của mô hình Sao Mai. Lưu ý trên biểu đồ trên của McDonalds (MCD) rằng khối lượng trước ngày thứ ba của mô hình Ngôi Sao buổi sáng đang giảm; Tuy nhiên, sang ngày thứ ba, khối lượng tăng lên, vượt qua khối lượng của ngày thứ nhất và thứ hai. Tóm lại, khối lượng nói chung tăng lên có nghĩa là sự chú ý của các nhà giao dịch ở các mức giá đại diện cho phiên giao dịch cụ thể đó tăng lên. Trong biểu đồ trên vào ngày thứ ba của mô hình Ngôi Sao buổi sáng, khối lượng tăng cũng như nến tăng giá có thể được hiểu là nhiều cổ phiếu đã được chuyển nhượng giữa người mua và người bán và người mua phải mua với giá cao hơn để người bán bán cho họ. Sự háo hức và thiếu kiên nhẫn của người mua để mua nhiều cổ phiếu và trả giá cao hơn cho nhiều cổ phiếu này là một dấu hiệu mạnh mẽ cho thấy xu hướng tăng giá của những người đầu cơ giá lên.
Ví dụ minh họa mô hình Morning Doji Star (và Abandoned Baby Bottom)
Một ví dụ về mô hình nến Sao Mai Doji buổi sáng được minh họa trong biểu đồ trên của Apple (AAPL). Mô hình Ngôi Sao Doji buổi sáng có định dạng tương tự như mô hình Ngôi Sao buổi sáng, ngoại trừ nến ngày thứ hai là một Doji chứ không phải là một nến tăng hoặc giảm nhỏ. Một Doji là một đại diện trực quan tuyệt vời của sự do dự. Như có thể thấy trong biểu đồ trên, Doji vào ngày thứ hai của mô hình Ngôi Sao Doji buổi sáng mở cửa thấp hơn nhiều so với giá đóng cửa của ngày hôm trước, sau khi tạo ra một khoảng trống GAP xuống. Bóng dưới dài của Doji cho thấy rằng trong ngày phe bán đã có thể đẩy giá xuống thấp hơn nhiều. Tương tự như vậy, trong ngày, những người đầu cơ giá lên có thể đẩy giá cao hơn từ đầu ngày. Tuy nhiên, những người đầu cơ giá xuống di chuyển xuống đã bị chống lại bởi những người đầu cơ giá lên, và những người đầu cơ giá lên đi lên đã bị những người bán chống lại như nhau,
Sự rõ ràng chỉ xuất hiện vào ngày thứ ba của mô hình nến Ngôi Sao Doji buổi sáng khi giá tăng hơn một nửa vào vùng giá của thân nến giảm giá đầu tiên. Về mặt kỹ thuật, nến ngày thứ ba trong biểu đồ trên không phải là một nến tăng giá lớn; trên thực tế nó lại là một Doji khác. Mặc dù vậy, sử dụng các tiêu chí của Nison về khả năng đảo ngược xu hướng của mô hình Ngôi Sao buổi sáng, nến Doji ngày thứ ba tạo khoảng cách GAP cao hơn và mức đóng cửa của nến đã xuyên thủng khoảng 2/3 quãng đường của nến giảm giá ngày đầu tiên.
Biểu đồ trên không chỉ là một ví dụ về mô hình nến Ngôi Sao Doji buổi sáng, nó còn là một ví dụ về mô hình đứa bé bị bỏ rơi ở đáy hiếm hoi. Để được coi là đứa bé bị bỏ rơi ở đáy, đỉnh của ngày thứ hai phải thấp hơn đáy của ngày thứ nhất và thứ ba; do đó, thực sự có một khoảng trống GAP trong hành động giá khi không có giao dịch nào (nghĩa là không có khối lượng) xảy ra ở các mức giá ở giữa.
Ví dụ minh họa mô hình Morning Doji Star (Ngày thứ 2 là 2 Doji)
Có thể một mô hình nến Sao Mai hoặc nến Sao Mai bao gồm nhiều hơn ba chân nến. Lưu ý trong biểu đồ trên của Energy SPDR ETF (XLE) cách hai nến doji tiết lộ cùng một ý tưởng – phe mua và phe bán thiếu quyết đoán. Vì các nến Doji của cả hai ngày có thể dễ dàng được kết hợp thành một nến mà không làm mất thông tin, biểu đồ trên dễ dàng được coi là một mô hình Ngôi Sao Doji buổi sáng. Ngày đầu tiên của mô hình là một nến giảm giá lớn, “ngày thứ hai” là một nến doji thiếu quyết đoán, là một khoảng trống GAP giảm so với giá đóng cửa của ngày đầu tiên và ngày thứ ba là một nến tăng giá có khoảng trống GAP từ “ngày thứ hai” đóng cửa và thâm nhập hơn 50% vào thân nến của ngày đầu tiên.
Mô hình ngược lại của mô hình Ngôi Sao buổi sáng là mô hình Ngôi Sao buổi tối .
Nguồn tham khảo:
- Nison, S. (2003) The Candlestick Course. Hoboken: John Wiley & Sons.
- Nison, S. (1994) Beyond Candlesticks: New Japanese Charting Techniques Revealed. New York: John Wiley & Sons.
- Nison, S. (1991) Japanese Candlestick Charting Techniques. New York: New York Institute of Finance.
- Rhoads, R. (2008) Candlestick Charting For Dummies. Hoboken: Wiley Publishing.
- ThinkorSwim. (2011). ThinkorSwim Resource Center: Candlestick Patterns Library.
Copyright @ www.finvids.com
