Mô hình nến Doji và Doji bóng dài
Doji là một thanh nến duy nhất trong đó giá mở và giá đóng bằng nhau hoặc rất gần với nhau. Doji biểu thị sự do dự của thị trường. Doji được coi là một tín hiệu đảo chiều quan trọng tại đỉnh và đáy thị trường. Nison (1991, p. 151) phát biểu từ kinh nghiệm cá nhân của mình rằng mô hình Dojis rất tốt ở đỉnh xu hướng tăng, nhưng không tốt ở đáy xu hướng giảm. Anh ấy gợi ý rằng các Doji ở đáy cần được xác nhận thêm. Một nến Doji thường báo hiệu một đỉnh khi trong một xu hướng tăng, một nến tăng dài xuất hiện, theo sau là một nến doji xuất hiện phía trên giá đóng cửa hoặc bên trong thân nến tăng của ngày hôm trước. Khi một doji được nhìn thấy sau một xu hướng tăng, Nison (1991, trang 153) đề nghị bán bất kỳ vị thế mua nào mà các nhà giao dịch có thể có.
Doji chân dài là một Doji có bóng trên và bóng dưới dài. Khi một doji chân dài có giá mở và đóng ở giữa bóng trên và bóng dưới, nó được gọi là người đàn ông kéo xe.
Một số phần mềm vẽ biểu đồ máy tính cần các định nghĩa rất cụ thể về chân nến để xác định chúng trên biểu đồ. Một định nghĩa chính xác được đưa ra bởi ThinkorSwim (2011) là thân nến thực của Doji nhỏ hơn 5% so với mức trung bình 20 ngày của các đỉnh thân nến trước đó. Một Doji chân dài được định nghĩa giống như Doji, trong đó thân nến thực của nó thấp hơn 5% so với mức trung bình 20 ngày của chiều cao thân nến trước đó, nhưng bóng của nó cũng ít nhất là 75% so với mức trung bình 20 ngày của các đỉnh nến trước đó.
Tâm lý của nến Doji
Nến tăng giá cho thấy khả năng đẩy giá cao hơn của phe mua; nến giảm giá cho thấy khả năng phe gấu đẩy giá xuống thấp hơn. Khi một Doji xuất hiện, cả bên bán và bên mua đều không có khả năng hoặc mong muốn đẩy giá theo hướng mong muốn của chúng; sự do dự hoặc không có khả năng di chuyển thị trường theo một hướng là điều làm cho một doji trở nên quan trọng như một mô hình nến thay đổi xu hướng. Khi giá tăng lên, rõ ràng là phe mua có khả năng và/hoặc mong muốn đẩy giá lên cao hơn. Khi giá hình thành một doji sau một xu hướng tăng, điều đó cho thấy phe mua không thể hoặc không muốn đẩy giá lên cao hơn. Nếu giá bị đẩy lên quá cao, quá nhanh và bị mua quá mức, phe gấu nhìn thấy nến doji có thể quyết định rằng bây giờ là thời điểm để bán và đẩy giá xuống thấp hơn.
Mô hình nến Bearish Doji Gapping
Một mô hình Doji khác là Doji Gap giảm giá . Trong một xu hướng giảm giá tạo khoảng trống và sau đó một Doji xuất hiện. Những người đầu cơ giá xuống có thể đẩy giá xuống thấp hơn nhưng không thể đẩy giá xuống thấp hơn nữa vào cuối ngày. Có nhiều điều không chắc chắn sau khi nến doji đóng cửa về việc giá sẽ di chuyển như thế nào từ lúc này. Do đó, các nhà giao dịch phải đợi ngày hôm sau. Nếu những người đầu cơ giá lên có thể đẩy giá lên cao hơn và tạo ra một nến tăng giá thì mô hình Bullish Shooting Star xuất hiện. Nếu một nến giảm giá hình thành vào ngày sau Doji, thì Doji chỉ hoạt động như một phương tiện xả hơi cho phe gấu và xu hướng giảm sẽ tiếp tục. Nến giảm giá ngày thứ hai này xác nhận mô hình Doji Gap giảm giá.
Mô hình nến Bullish Gapping Doji
Ngược lại, một Doji GAP tăng giá xảy ra trong một xu hướng tăng khi giá tạo khoảng trống và sau đó một doji xuất hiện. Những người đầu cơ giá lên có thể đẩy giá cao hơn nhưng không thể đẩy giá cao hơn nữa vào cuối ngày. Có nhiều điều không chắc chắn sau khi nến Doji đóng cửa về việc giá sẽ di chuyển như thế nào từ đây. Do đó, các nhà giao dịch phải đợi ngày hôm sau để xác nhận. Nếu phe gấu có thể đẩy giá xuống thấp hơn và tạo ra một nến giảm giá thì mô hình nến Bearish Everning Star xuất hiện. Nếu một nến tăng giá hình thành vào ngày sau Doji, thì Doji về cơ bản là một ngày nghỉ ngơi của phe mua và do đó, xu hướng tăng sẽ tiếp tục. Nến tăng giá ngày thứ hai này xác nhận mô hình Doji GAP tăng giá.
Ví dụ biểu đồ nến Doji đảo chiều ở đỉnh
Biểu đồ trên của S&P 500 ETF (SPY) cho thấy ba ví dụ khác nhau về một Doji đóng vai trò đảo chiều ở đỉnh. Ví dụ đầu tiên xảy ra ngay sau một nến tăng rất lớn. Doji mở bên dưới giá đóng của nến tăng và thực sự tạo ra một mô hình Harami chữ thập giảm. Doji như một sự đảo ngược hàng đầu đã được xác nhận bởi nến giảm giá của ngày hôm sau. Ví dụ tiếp theo bao gồm hai Doji. Doji đầu tiên theo sau một nến tăng giá lớn và thiết lập mức giá cao cho đỉnh. Doji thứ hai mở cao hơn một chút và khớp với mức giá cao của Doji của ngày hôm trước. Đỉnh đã được xác nhận với nến giảm giá của ngày hôm sau. Ví dụ thứ ba bắt đầu với một nến tăng giá khác. Giá cao của Doji chạm vào vùng kháng cự được thiết lập tám ngày trước đó và giá được đưa trở lại giá mở cửa, do đó tạo ra một Doji. Nến giảm giá dài ngày hôm sau đã xác nhận nến Doji đã tạo ở đỉnh.
Ví dụ biểu đồ nến Doji đảo chiều ở đáy
Mặc dù, theo Nison, các Doji không hiệu quả trong việc dự đoán các đáy như khi chúng dự đoán các đỉnh, nhưng các Doji có thể được nhìn thấy ở các đáy đảo ngược thành công xu hướng đi lên. Một ví dụ về điều này được hiển thị trên biểu đồ của Apple (AAPL). Sau một xu hướng giảm dài hạn, một Doji lớn xuất hiện với bóng dưới dài, giống như một cái búa, kiểm tra xem những người đầu cơ giá lên cho phép những người đầu cơ giá xuống đi xuống bao xa trước khi những người đầu cơ giá lên bắt đầu mua và đẩy giá lên cao hơn. Sự thiếu quyết đoán của những người đầu cơ giá xuống đã bị bác bỏ vào ngày hôm sau bởi một khoảng nhảy GAP tăng lớn.
Ví dụ Doji ở đỉnh và đáy
Ví dụ về S&P 500 ETF (SPY) minh họa đáy được thiết lập bởi một Doji và sau đó là đỉnh được thiết lập bởi một Doji khác. Đáy được thiết lập bởi một nến giảm giá lớn được đáp ứng vào ngày hôm sau bởi một doji thiếu quyết đoán. Mức thấp của doji đã thiết lập một vùng hỗ trợ được kiểm tra vào ngày hôm sau bởi thanh nến tăng xác nhận sự đảo chiều ở đáy. Một xu hướng tăng tiếp tục cho đến khi một Doji khác xảy ra. Doji này đã thiết lập một vùng kháng cự với mức giá cao. Nến giảm giá của ngày hôm sau đã xác nhận mô hình này; Tuy nhiên giá đã không giảm như mong đợi. Vài ngày sau, một Doji khác xuất hiện. Sau khi nến giảm giá lớn kiểm tra mức cao được thiết lập bởi nến Doji đầu tiên, giá bắt đầu giảm và xác nhận sự đảo chiều ở đỉnh.
Ví dụ mô hình nến Bearish Gapping Doji
Biểu đồ trên của Gold ETF (GLD) cho thấy một Doji GAP giảm giá. Sau một xu hướng giảm kéo dài nhiều tuần, một khoảng nhảy GAP xuất hiện. Một Doji thiếu quyết đoán với bóng trên và bóng dưới rất nhỏ xuất hiện cho thấy cả phe mua và phe bán đều không thể đẩy giá theo bất kỳ hướng nào. Tuy nhiên, sự không chắc chắn của nến Doji trong ngày được giải quyết bằng nến giảm giá rất lớn của ngày hôm sau xác nhận hướng của Doji GAP thực sự là giảm giá tiếp.
Ví dụ mô hình nến Bullish Gapping Doji
Biểu đồ trên của Nasdaq 100 ETF (QQQ) cho thấy hai Doji GAP tăng giá. Trong mỗi ví dụ, một khoảng nhảy GAP được theo sau bởi một doji với bóng trên và bóng dưới nhỏ. Chỉ sau ngày hôm sau khi một nến tăng giá xuất hiện thì sự do dự của Doji ngày hôm trước mới được giải quyết.
Nguồn tham khảo:
- Nison, S. (2003) The Candlestick Course. Hoboken: John Wiley & Sons.
- Nison, S. (1994) Beyond Candlesticks: New Japanese Charting Techniques Revealed. New York: John Wiley & Sons.
- Nison, S. (1991) Japanese Candlestick Charting Techniques. New York: New York Institute of Finance.
- Rhoads, R. (2008) Candlestick Charting For Dummies. Hoboken: Wiley Publishing.
- ThinkorSwim. (2011). ThinkorSwim Resource Center: Candlestick Patterns Library.
Copyright @ www.finvids.com
